证券组合的风险(证券组合的风险报酬是投资者因承担)

首先你要明白何为风险，风险就是不确定，投资组合理论用方差协方差来表示，举个例子将，你买股票，你买一支股票，股票价格会波动，其中有因为该股票公司自身原因，还有大盘大趋势的原因大盘趋势我们无法抗衡，收到经济规律；由组合理论可知，在进行多元化投资，即投资于多种相关性不高或者成负相关的资产时，非系统风险可以完全消除，整个组合的所面临的风险只有系统风险2单个证券或证券组合的系统性风险与β值有关，具有较大β值的证券或证券。

证券组合的风险报酬是什么

1、宏观经济形势的好坏，财政政策和货币政策的调整，政局的变化，汇率的波动，资金供求关系的变动等，都会引起股票市场的波动对于证券投资者来说，这种风险是无法消除的，投资者无法通过多样化的投资组合进行证券保值这就是系统性。

2、4资产配置由于投资组合包含了两种不同的证券，需要进行资产配置，即确定两种证券的比例和投资金额，以达到最优的收益和风险平衡5组合效益投资组合的效益受到证券的相互作用和关联程度的影响，两种证券之间的关联程度越。

3、证券组合理论认为，证券组合的风险随着组合所包含证券数量的增加而降低，尤其是证券间关联性极低的多元化证券组合可以有效的降低非系统风险，使证券组合的投资风险趋向于市场平均风险水平因此，组合管理强调构成组合的证券应多元化。

4、首先系统性风险，即市场风险，大环境不好，个股也不会有太好的走势，其次就是个股之间的相关性，相关性越小风险越小，甚至达到完全负相关理论上时，组合之间能完全达到对冲目的，也就是你的投资没有风险，只有一个可。

5、第二，自营风险同一般的投资者一样，证券公司在二级市场上从事自营业务同样面临着多方面的风险由于对市场上的行情判断失误，买进或卖出股票的时机不对，以及证券投资组合不当等等，都可能遭受损失 第三，资金流动性风险资金流动性风险。

6、而对于具体某只股票来说，股票市场整体上涨，但是每只股票价格上涨的幅度并不一致，有的上涨多些，有的上涨少些，甚至有些股票还会下跌因此，市场上也存在着只对某只股票起作用的因素，即非系统性风险通过组合投资，证券。

证券组合的风险大小等于组合中各个证券风险的加权平均

证券组合降低的是非系统性风险其意是股票虽有涨跌 但并非所有股票都保持一致不同行业的股票组成一个组合，这样就可避免木一股票或板块下跌而是自己整个资产都在亏损中。